等额本金和本息的区别？等额本金和等额本息的区别到底是什么

这是个老生常谈的话题，其实网上有很多解答，或者度娘搜一下就能知道，但是我看很多这种类型文章下面的评论区还是有很多人不知道的或者说不清楚的，所以今天写一下。

首先明确一点，涉及等额本金和等额本息，对我们大部分人来说其实就是房贷的偿还，他们只不过是两种偿还的方式而已，两种方式每期偿还的金额不一样。

等额本息是每期一样，即使你还到20年以后最后一个月，雷打不动的还是还那么多钱，跟第一个月偿还的一样。

等额本金是每个月偿还的金额不一样，逐渐减少。大家其实可以去各种网站的房贷利率计算器里面进行计算。

我们来说一下原理，首先普及一下一些基础的财务知识。

1.简单的本息和，你从银行借了100万，一年后还，承诺5%的利率，那么你一年后给银行105万，很简单吧，大家都清楚。利息反映的是什么，是钱的时间价值，你用人家钱了，除了本金还要付利息，天经地义。

2.复利，你借银行100万，5%利率，复利计算，两年后偿还，本息和=100*（1+5%）*（1+5%）=110.25，如果是单利计算的话，每年利息5万，第二年一共偿还110万，差了0.25万，哪里来的，你第一年的利息产生的利息，利滚利，懂吧。

3.财务里有个年金的计算，当然有很多方式，我们就简单地说，就说等额本息，你借了银行100万，约定10年内等额偿还，是每年付10万吗，当然不是，因为一年后的10万，跟你借的时候的10万不一样，何况是我们真实房贷里面的20年，30年呢，不考虑各种通货膨胀因素，利息就是一个问题，对吧。

所以怎么弄呢，先搞一个名词解释，名义利率和实际利率。借100万约定5%年利率，如果银行跟你约定，一个月付一次利息，每月付的是5万/12=4167的利息，但是一年后统一付跟每月就要付的效果一样吗，肯定不一样，你拿着这个钱干点别的不好吗，等年底的时候在给他多好，这里差的就是利息的时间价值，而5%这个就是名义利率，实际是多少，实际利率是(1+5%/12)^12-1=5.116%,跟5%有点差距吧。

然后来个图，

以银行的视角来看，你借钱，相当于银行流出，所以0时点有个流出，向下箭头表示负数，流出了100万（P），然后你每年还款一个固定值A，对银行来说是流入。那么比如说这个A对于借钱的时候（0时点）来说，他相当于多少钱呢，你直接扣除利息就行了，我们叫折现，比如2时点的A，相当于多少，相当于0时点的A/((1+5%)^2)，（原谅我不用月，因为5%/12打字比较麻烦，所以直接上5%），最后的结果是什么，就是各个时点的A都最终折现到0时点的总和相当于银行借出的100万。有人说了，那银行不就亏了吗，这单没利润啊，瞎扯淡，5%就是他的利润来源。这个数字的多少决定了后续每年还钱A的多少。

知道了上述这些，那么等额本金和等额本息两种偿还方式的区别就很明显了。上个图吧，

为了让大家看清楚，所以列了两行，数字之类的为了方便计算，可以看出两种方式你每月还款的组成是不一样的，怎么算出来的，看这个图，

等额本金每期的金额是先确定本金，每期本金相同，然后利息就是这个时间你还欠银行的钱一个月的利息，两者相加就是每月还款额。

而等额本息是通过借款额先确定每个月的还款额A，（上面第三点的A），然后利息是你剩余欠银行钱一个月的利息，两者相减就是这个月你还的本金。

当然两种方式总体区别大家都知道，等额本金前期还得多，对我们个人来说偿还压力大，后期压力小，总还款额简单相加比等额本息少。等额本息的话就每月一样。

在这个时候我们扩展一下，不同的还款方式对我们自身现金流的影响。看下图，

这里的利率可以理解为我们自身的理财盈利能力，什么意思，你手里有100万，一年你能挣多少。

可以看出，当你的挣钱能力比房贷利率低的时候，等额本金折现值较低，相对来说更划算，而当你挣钱能力比房贷利率高的时候，等额本息的折现值较低，相对来说更好。

当然最后大家房贷选择那种还是看自己的能力，毕竟对于几百万然后20/30年的期限，每月还款额是几万的事，资金承受能力是决定你还款方式选择的一个重要因素。

今天到这里吧，有什么问题可以留言谈论。