天津的上市公司有什么要求吗？提升上市公司质量有关政策申请审核工作指引

天津的上市公司有什么要求吗

关于加快推动企业上市 提升上市公司质量有关政策申请审核工作指引根据《市金融局 市财政局印发关于加快推动企业上市 提升上市公司质量有关政策的通知》（津金局规范〔2023〕1号，以下简......接下来具体说说提升上市公司质量有关政策申请审核工作指引

上市条件有哪些

上市条件因国家和地区而异，但一般来说，上市公司需要满足以下条件：

1. 财务条件：上市公司需要具备一定的财务实力和稳定的盈利能力。通常要求公司在一定时间内连续盈利，且具备一定规模的资产和收入。

2. 公司治理：上市公司需要建立健全的公司治理结构，包括董事会、审计委员会、**董事等，并遵守相关法律法规和规范性文件。

3. 披露要求：上市公司需要按照规定的披露要求，及时、准确地向投资者公开公司的财务状况、经营情况、重大事项等信息。

4. 股权结构：上市公司需要具备合理的股权结构，股东分散度较高，不存在过度集中的情况。

5. 公司规模和市值：上市公司需要具备一定的规模和市值，以满足交易所的上市要求。

公司上市的六个基本要求

不知道大家有没有发现这样一个现象，现今社会中，只要是符合上市要求的公司，大凡都会上市。如今繁荣而高度自由化的全球资本市场，更是孕育了深厚的创投、创业文化，许多创业者，企业还没注册，也都已规划好了上市路线。尽管上市的道路上挤满了人，他们也不介意排队慢慢等。有些企业一次上市不成功，就两次、三次地申请。那么，这些企业究竟为什么那么喜欢上市？

从纽交所、纳斯达克交易所，到港交所、内地的创业板，一个个财富传*不断上演。

上市的意义

IPO的流程虽然繁琐，但的确能为企业带来不少的好处。

1、对企业自身来说，上市有四大好处。

（1）可以通过股权公开发售筹集资金，助推企业快速发展；

（2）可以借助上市企业制度，规范管理，提升企业的经营管理水平；

（3）可以提升企业声誉、形象，增强企业竞争力；

（4）还可以使用“具备交易条件的”成熟的股票期权制度，增强对优秀人才的吸引力，以及维持企业人才的稳定性。

2、对企业老板来说，上市的好处更明显。

企业上市，公司必须要对外公开企业的经营和财务状况，以便于外界判断企业的价值。而上市之后，企业老板的身家，也会随着公司股价的涨跌而起伏。不少老板都在企业上市之后，身价倍增。而如果企业不上市，外界无法评估企业的财务和经营状况，对老板的身价也会有所低估。

正是因为如此，才会有那么多的企业挤破头地想要上市。虽然国内有些实力十分强大的企业，如华为、娃哈哈、老干妈坚持不上市，但是更多的企业还是没有不差钱，我自己干就行的底气，更是抵挡不住资本的诱惑，普遍都热衷于上市。

上市的条件

虽然企业都热衷于上市，但是并非所有的公司都能上市，公司上市需要满足一定的条件，才能向相关部门申请上市。那么，公司上市需要满足的条件有哪些呢？我们分六个基本项来列示。

1、规模要求

除基本条件外，各板块有多选一指标：

主板：营业收入、经营性现金净流入指标二选一；

创业板：1年期、2年期指标二选一；

科创板：净利润、营业收入、经营性现金净流入、研投入、产品空间指标五选一。

（1）净利润：主板上市要求最近3年盈利且累计超过3000万元；创业板上市要求最近2年盈利且累计不少于1000万元，或者最近1年盈利且净利润不少于500万元（需同时满足最近1年营业收入不少于5000万元）；科创板上市要求最近2年盈利且2年净利润均为正，累计净利润不低于5000万元，或者最近1年盈利且净利润为正（需同时满足最近1年营业收入不低于1亿元，预计市值不低于10亿元）；

（2）营业收入：主板上市要求最近3年累计超过3亿元；创业板上市要求最近1年营业收入不少于5000万元，最近2年营业收入增长率均不低于30%（需同时满足最近1年盈利，且净利润不少于500万元）；科创板上市要求最近1年营业收入不低于1亿元（需同时满足最近1年净利润为正，预计市值不低于10亿元），或者最近1年营业收入不低于2亿元（需同时满足最近3年累计研发投入占最近3年累计营业收入的比例不低于15%，预计市值不低于15亿元），或者最近1年营业收入不低于3亿元（需同时满足最近3年经营活动产生的现金流量净额累计不低于1亿元，预计市值不低于20亿元），或者最近1年营业收入不低于3亿元（需同时满足预计市值不低于30亿元）；

（3）经营性现金净流入：主板上市要求3年经营性现金流量净额累计超过5000万元；创业板上市暂无要求；科创板上市要求最近3年经营活动产生的现金流量净额累计不低于1亿元（需同时满足最近1年营业收入不低于3亿元，预计市值不低于20亿元）；

（4）研发投入：主板上市无要求；创业板上市暂无要求；科创板上市要求最近3年累计研发投入占最近3年累计营业收入的比例不低于15%（需同时满足最近1年营业收入不低于2亿元，预计市值不低于15亿元）；

（5）产品空间：主板上市无要求；创业板上市暂无要求；科创板上市要求主要业务或产品需经国家有关部门批准，市场空间大，目前已取得阶段性成果，并获得知名投资机构一定金额的投资。医药行业企业需取得至少一项一类新药二期临床试验批件，其他符合科创板定位的企业需具备明显的技术优势并满足相应条件（需同时满足预计市值不低于40亿元）；

（6）净资产及股本总额：主板上市要求发行前股本总额不少于3000万元；创业板上市要求发行前净资产不少于2000万元，发行后股本总额不少于3000万元；科创板上市要求发行后股本总额不低于3000万元。

2、合规经营要求

（1）环保：是否属于13个重污染行业（火电、钢铁、水泥、电解铝、冶金、建材、采矿、化工、石化、制药、轻工、纺织、制革）；是否属于4个严格监控的重污染行业（火电、钢铁、水泥、电解铝）或跨省从事上述13个重污染行业；

（2）税收：上市前各项税收优惠是否符合国家的有关规定；上市前是否存在严重的偷漏税嫌疑，或已受到严重处罚；上市后的各项税收优惠必须符合国家的有关规定；

（3）会计基础：是否存在大量采用现金收购或收款；销售费用占主营业务收入的比例是否过高；内控是否过于薄弱。

3、行业发展情况及行业竞争地位

（1）市场容量和发展趋势；

（2）是否符合产业政策；

（3）上市主体的市场地位及市场占有率；

（4）上市主体的未来发展方向与目前主营业务的相关性，是否会导致主营业务结构发生重大变化；

（5）创业板企业的自主创新能力——“五新”：新经济、新技术、新材料、新能源、新服务，“三高”：高技术、高成长、高增值；

（6）科创板行业属性——五大行业定位：新一代信息技术、高端装备制造和新材料、新能源及节能环保、生物医药、技术服务；评估企业科技创新能力——六个“是否”：是否掌握具有自主知识产权的核心技术，是否国内或国际领先，是否成熟或者存在快速迭代的风险；

是否拥有高效的研发体系，是否具备持续创新能力，是否具备突破关键核心技术的基础和潜力；是否拥有市场认可的研发成果；是否具有相对竞争优势；是否具备技术成果有效**为经营成果的条件，是否形成有利于企业持续经营的商业模式，是否依靠核心技术形成较强的成长性；是否服务于经济高质量发展，是否服务于创新驱动发展战略、可持续发展战略、军民融合发展战略等国家战略，是否服务于供给侧结构性改*。

4、经营模式

（1）采购模式及对上游的依赖程度：通过贸易商采购的模式重点关注贸易商是否仅为发行主体服务；

（2）生产模式及先进工艺、技术的运用：对生产过程中的价值增值重点关注企业是否是自主生产还是外协；

（3）销售模式及对下游的依赖程度：通过经销商销售的模式重点关注经销商是否完成了产品的最终销售和主要的终端使用客户；

（4）在能源及原辅材料成本上升、人民币升值的背景下，是否具有较强的化解能力；

（5）是否具有严重的季节性和周期性。

5、上市主体的完整性及**性

（1）同业竞争（要求完全避免）；

（2）关联交易（要求尽量减少）；

（3）“五**”（业务**、资产完整、人员**、机构分开、财务**）。

6、其他影响上市时间的因素

（1）重大资产重组：非同一实质控制人下的重大重组（主板3年、创业板2年、科创板2年）；同一实质控制人下的重大重组（运行1个会计年度）；

（2）实质控制人发生变更（主板3年、创业板2年）；

（3）高管层发生重大变化（主板3年、创业板2年）；

（4）股改时评估后调账（3年）。

关于上市的综合考虑

公司上市，并非是一件容易的事情，所以，在公司申请上市前，所需要做的前期工作很多，不过，成功上市后，给会公司带来更多的好处，所以，不少公司都是铆足了劲发展，争取让公司早日上市。

企业上市是需要有实力的，一个企业上市成本并不仅仅是给会计师事务所、律师事务所、证券企业的辅导费用。企业上市，最大的费用在于它的合规性成本。当然现在科创板对企业的盈利可以没有要求，合规性成本可能会低一点，但依然是居高的。企业要上市，需要有一定的利润，这就意味着一定的税负，包括很高的增值税、企业所得税等。此外还有证券企业的融资成本，承销费其实也是很高的。不菲的成本需要企业好好考虑是否去上市。

市金融局发布关于加快推动企业上市 提升上市公司质量有关政策申请审核工作指引

关于加快推动企业上市 提升上市公司质量有关政策申请审核工作指引

根据《市金融局 市财政局印发关于加快推动企业上市 提升上市公司质量有关政策的通知》（津金局规范〔2023〕1号，以下简称《有关政策》），为规范奖励资金申请审核工作，研究制定本工作指引。

一、支持范围和奖励标准

《有关政策》支持对象为注册地在滨海新区以外的符合条件的本市企业（滨海新区人民政府参照市级政策，制定滨海新区专项扶持政策，由滨海新区人民政府负责拨付），包括：在上海证券交易所、深圳证券交易所、北京证券交易所、香港交易所及其他符合条件的境内外主要证券交易场所首次公开发行股票并上市、挂牌的本市企业；迁址至本市发展的上市公司、境外上市公司回归A股且注册在本市的企业。具体如下：

（一）对在天津证监局申请上市辅导的企业，市财政一次性奖励100万元。本款奖励支持企业不含已获得新三板挂牌奖励支持的企业。

（二）对上市申请材料经全国性证券交易所等有权机构正式受理的企业，市财政一次性奖励200万元。本款所指上市申请材料经有权机构正式受理是：企业将上市申请材料报至上海证券交易所、深圳证券交易所、北京证券交易所并获得正式受理。本款奖励支持企业不含已获得新三板挂牌奖励支持的企业。

（三）对成功上市的企业，市财政一次性奖励200万元。其中，对在上海证券交易所科创板、深圳证券交易所创业板上市的企业，市财政一次性奖励提升至300万元，加大对“硬科技”、“三创四新”企业支持力度。

（四）对在境外主要证券交易所直接上市或通过红筹架构上市的企业，其注册地或境内主要办公地为我市的，市财政一次性奖励500万元。

（五）对迁址至我市发展的上市公司、境外上市公司回归A股且注册在我市的，市财政一次性奖励500万元，其中科创板、创业板上市公司，市财政一次性奖励600万元。本款所指上市公司为：在上海证券交易所、深圳证券交易所、北京证券交易所、香港交易所及其他符合条件的境内外主要证券交易场所上市的企业。迁址至本市的上市公司还应符合下列条件：1.企业应具有保持上市公司资格所需的持续经营能力、规范运营能力及其他必需条件；2.完成注册地址变更前两年内，企业及其控股股东、实际控制人不存在因重大违法违规行为被相关主管机关予以处罚的情形；3.完成注册地址变更前两年及专项资金奖励申请、审核期间，企业未被有权机关实施退市风险警示或作出终止企业股票上市决定；4.完成重大资产重组构成借壳上市的上市公司迁址我市的可视实际情况不受第2条、第3条条件限制。

（六）对在新三板挂牌并进入基础层的企业，市财政一次性奖励100万元。

（七）对在新三板挂牌并直接进入创新层的企业，市财政一次性奖励120万元。

（八）对由新三板基础层转创新层的企业，市财政一次性奖励20万元。

（九）企业成功上市的，对其主办券商、会计师事务所、律师事务所等中介服务机构，市财政一次性分别奖励50万元、10万元、10万元，用于奖励上市服务团队。本款所指中介服务机构是指服务我市企业在上海证券交易所、深圳证券交易所、北京证券交易所上市的券商、会计师事务所、律师事务所。

（十）在区域性股权市场挂牌三年以上企业成功上市的，市财政一次性奖励区域性股权市场运营机构20万元。本款所指在区域性股权市场挂牌三年以上企业成功上市是：企业成功上市前，在我市区域性股权市场持续挂牌时间超过三年，或在我市区域性股权市场“专精特新”专板持续培育时间超过三年。

（十一）对上市企业完成再融资，且融资资金60%以上用于我市投资项目的，市财政按实际投资我市金额的1%予以奖励，总额不超过100万元。本款所指上市企业完成再融资是：政策印发实施后，我市境内上市公司通过发行股票、可转换公司债券、存托凭证等进行股权融资，并完成募集资金使用。本款所指我市投资项目是：由注册于我市的市场主体投资的项目、地址在我市的投资项目。本款所指总额不超过100万元，是指上市企业所获再融资奖励累计不超过100万元。

（十二）以企业上市后连续6个月日均市值首次达到100亿元、500亿元、1000亿元划分三档，政策实施后上市企业市值达到以上标准，市财政分别给予一次性奖励50万元、100万元、200万元；政策实施前已上市企业，以政策实施后推荐交易日市值为基准计算，市值实现进档，市财政给予相应奖励；上市企业所获市值奖励累计不超过200万元。本款所指市值是：上市公司的A股市值，可通过主流股票信息软件计算。本款所指连续6个月是指《有关政策》实施后连续6个自然月。本款所指市值实现进档是：政策实施前已上市企业计算连续6个自然月日均市值，与其在政策实施后推荐交易日市值所在档次相比实现进档。

（十三）企业通过各种方式获得的上市、挂牌市级专项资金补助累计不足500万元的，其中在上海证券交易所科创板、深圳证券交易所创业板成功上市累计不足600万元的，成功上市时予以一次性补足。

二、资金申请审核流程

（一）企业申请

1.对靠前部分支持范围和奖励标准中靠前款至第十一款专项资金，市上市办根据实际情况于季度前10个工作日发布申请专项资金公告。企业应在公告发布之日起15个工作日内向所属区金融局提交专项资金申请。中介服务机构、区域性股权市场运营机构应在公告发布之日起15个工作日内向所服务企业所属区金融局提交专项资金申请。

2.对靠前部分支持范围和奖励标准中第十二款专项资金，市上市办于每年前10个工作日发布申请专项资金公告。企业应在公告发布之日起30个工作日内向所属区金融局提交专项资金申请。

企业申请所需材料清单见附件1。企业及为其提供相关专业服务的机构要以书面形式对申请材料的真实、准确、完整出具承诺，如有虚假申请和违法违规行为，承担由此引起的相应后果。对于专项资金申请单位以虚报、冒领等手段骗取专项资金的，依照《财政违法行为处罚处分条例》等国家有关规定进行处理。

（二）各区初审

接到专项资金申请后，各区应在20个工作日内完成初审并将申请材料、初审意见送至市上市办。

各区金融局应明确发表初审意见并签署尽职尽责履行初审职责的书面承诺，各区政府应就是否同意企业申请出具书面意见。对初审过程中发现存疑的问题（如有），各区应采取问询企业、现场核查等方式进一步核查并将核查情况说明一并送至市上市办，对初审认为不符合条件的企业，应明确发表意见并将企业申请退回。

（三）市上市办复审

1.对各区初审认为符合条件并报送至市上市办的专项资金申请，市上市办在接到各区报送的全部申请材料之日起20个工作日内对企业申请材料齐备性进行书面审查，审查认为申请材料齐备的，组织专项资金审核委员会（以下简称专审委）会议审核。

2.经专审委审核同意的专项资金申请，市上市办于审核通过之日起5个工作日内书面征求市发展改*委、市科技局、市工业和信息化局、市市场监管委、天津证监局等5个市上市办成员单位意见。成员单位应在5个工作日内反馈明确同意与否的意见，不同意的应说明原因。

市上市办牵头组织证券、银行、投资机构、区域性股权市场和会计师事务所、律师事务所、专业市场服务机构等专家组建专审委，负责对专项资金申请进行审核。专审委成员由符合条件的专业机构进行推荐，原则上每家机构不超过2人；市上市办负责对专业机构推荐人选进行审核，经审核符合条件的认定为专审委专家委员。委员任期原则上为两年，期满后市上市办组织开展换届工作，经专业机构推荐，委员可连推连任。

市上市办应坚持分类管理，严格审核和提高效率兼顾。对申请靠前部分支持范围和奖励标准中靠前款至第十二款专项资金的企业，鉴于上市公司、辅导企业、报审企业、新三板挂牌企业、上市服务中介机构、区域性股权市场运营机构均需接受监管部门或沪深北交易所、全国股转公司及其他主要证券交易场所监管，不再选聘第三方专业机构开展核查。对申请靠前部分支持范围和奖励标准中靠前款至第四款、第五款至第九款专项资金的企业，鉴于上市挂牌标准明确，且属于公开信息，不再组织专项资金审核委员会会议审核，不再征求5个市上市办成员单位意见。

（四）市金融局集体审议

对市上市办复审通过的专项资金申请，提交市金融局党组会进行集体审议。

（五）公示

市金融局审议通过的专项资金申请企业，于审议通过后5个工作日内在市金融局官网对审议结果进行为期5个工作日的公示，广泛接受社会监督。对公示期间发现企业违法违规和虚假申请线索的，依法依规启动核查工作。

三、严格事后监督

市上市办按照我市关于全面实施预算绩效管理的相关规定，对获得专项资金的企业开展绩效评价，形成评价报告并通报有关单位。绩效评价应坚持加强监督和提升服务相结合，过程中对企业获得专项资金条件进行回头看，对企业获得专项资金后发展情况开展综合评价。绩效评价过程中发现企业的有关合理诉求，充分发挥市区两级上市办工作机制作用，加强服务协调。

四、附则

本指引自印发之日起施行，2027年12月31日废止。《天津市支持企业上市专项资金补助申请审核工作指引》（津上市办〔2021〕2号）自即日起废止。

附件：

1.天津市支持企业上市专项资金奖励申请提交材料明细

2.天津市支持企业上市专项资金奖励申请表（企业版）

3.天津市支持企业上市专项资金奖励申请表（中介机构版）

4.天津市支持企业上市专项资金奖励申请表（区域性股权市场版）

5.天津市支持企业上市专项资金奖励申请表（再融资版）

6.天津市支持企业上市专项资金奖励申请表（市值版）

7.未受重大违法违规处罚或退市风险承诺书

8.持续经营承诺书

以上就是天津的上市公司有什么要求吗？提升上市公司质量有关政策申请审核工作指引的详细内容，希望通过阅读小编的文章之后能够有所收获！