怎么查股指期货持仓数据？国内第5个股指期货品种深证100股指期货合约规则解读

怎么查股指期货持仓数据

股指期货，即标的为股票价格指数的标准化期货合约。买卖双方约定在未来某个特定日期，按事先约定的股价指数的大小，进行标的指数的买卖，到期后通过现金结算差价来进行交割。接下来具体说说国内第5个股指期货品种深证100股指期货合约规则解读

根据数据判断股市---股指期货

股指期货

中证500，中证1000，沪深300，上证50这些指数，他们是有对应期货合约的，每天五点以后就可以看看股指期货的持仓情况。根据庄家们的持仓变动，可以大致推断他们涨跌。

今天上证50大跌，而中证1000和中证500相对强势，那么看看上周五的股指期货持仓变动情况是不是和今天走势吻合。

上证50: 上周五，头部几个券商，中信期货减了951手多单，减了479手空单，也就是净空472手。国泰君安就更明显了，减了3020手多单，只减了377手空单，净空2643手。

中证1000，国泰君安，减的空单多，偏多。今天中证1000涨，而上证50大跌，看来国泰君安还是最强。

怎么用

如果上证50偏空，那么几个高位权重必然跌，中证1000偏多，题材股的表现就会不错。

所以今天低位题材股大涨，而白酒电力设备这样高位板块不行。

传媒

最近传媒明显比较弱，而通信，计算机比较强，这也是到了前面高点。

高的越来越高，低的就是不拉，这是庄家在为接下来调整做准备。庄家的这种操作手法，你要看懂他的意图是什么。就跟大盘一样，庄家拉高位权重，低位板块他不拉，就是准备调整去的。

目前看，传媒板块还没有特别明显的诱多，只是赚钱效应比较差，鱼尾行情。本周冲2900还是有希望的，但是庄家这么玩，板块间不能有效轮动，肯定上涨空间也不大。没有拉升的个股，短线找机会还是逢高减仓，等待新一轮调整。

总结

国内第5个股指期货品种：深证100股指期货合约规则解读

最近，中国金融期货交易所官网公布了深证100股指期货合约的征求意见稿，这意味着继沪深300、上证50、中证500和中证1000之后，我们国内股指期货家族将迎来第5个新品种。因此，通过本文我来带大家抢先了解下 深证100股指期货的合约细则 。

合约标的：深证100指数（指数代码399330）

深证100定位为深市旗舰产品指数，选取深交所市场市值大、流动性好的100家公司为样本，是深市优秀企业的代表。深证100表征中国创新型、成长型龙头企业，历史收益表现突出、流动性好、成长性高，为资产配置提供了良好的投资标的。下表为2023年8月22日指数样本股信息。

合约代码：IZ

缩写取自该指数英文名SHENZHEN 100 INDEX。

报价单位：指数点

合约乘数：每点人民币200元

股票指数每一指数点代表一定的货币金额，这个固定金额就是“合约乘数”。深证100股指期货的合约乘数同中证500、中证1000股指期货一样，为200元/点。

按目前深证100指数4660点计算，一手深证100股指期货合约的价值就是4660点*200元/点=93.2万元。

最小变动价位：0.2点

该品种最小变动价位同其余股指期货品种一样，都是0.2点一跳。如从4660点向上跳一下就是4660.2点。

波动一个点盈亏：40元

计算公式：最小变动价位*合约乘数=0.2点*200元/点=40元。

合约月份：当月、下月及随后两个季月

季月是指3月、6月、9月、12月。例如当前为8月22日，由于8月合约已经到期，所以当前合约月份有9月、10月以及季月12月和明年3月，共4个月份合约。

交易时间：9:30-11:30, 13:00-15:00

深证100股指期货交易时间同股票开市时间。这里要补充一点的是，股指期货也有盘前的集合竞价。

集合竞价时间为开市前5分钟，即9:25-9:30。其中前4分钟为指令申报时间，交易者可以报单、撤单，后一分钟为指令撮合时间，不可报撤单。

涨跌停板幅度：±10%，最后交易日为±20%

假设某日深证100股指期货合约结算价为4660点，那么下一日的跌停价为4660*（1-10%）=4194点，涨停价为4660*（1+10%）=5126点。

最后交易日：为合约到期月份的第三个星期五，最后交易日即为交割日

期货合约是有到期时间的，不能像股票那样一直持有。如IZ2309合约，指2023年9月到期交割的深证100股指期货合约，最后交易日为2023年9月15日。

如果交易者持有合约到最后交易日收盘时仍有持仓，会自动进入交割流程。股指期货合约交割方式为现金交割，不用交割一揽子股票，会按照当日收盘后产生的交割结算价进行盈亏划转。

持仓限额：1200手

客户某一合约单边持仓限额为1200手；

某一合约结算后单边总持仓量超过10万手的，结算会员下一交易日该合约单边持仓量不得超过该合约单边总持仓量的25%。

合约文本

股指期货交易的基础与升贴水

股指期货，即标的为股票价格指数的标准化期货合约。 买卖双方约定在未来某个特定日期，按事先约定的股价指数的大小，进行标的指数的买卖，到期后通过现金结算差价来进行交割。

目前国内共有四大股指期货合约。

股指期货：交易细则

交易方式：集合竞价与连续竞价两种交易方式。集合竞价时间为每个交易日9:25-9:30，其中9:25-9:29为指令申报时间，9:29-9:30为指令撮合时间。连续竞价时间为每个交易日9:30-11:30和13:00-15:00。

股指期货结算价：该合约最后一小时成交价格按照成交量的加权平均，计算结果保留至小数点后一位。

股指期货的交割结算价：为该合约最后交易日标的指数最后2小时的算术平均价，计算结果保留至小数点后两位。

股指期货：与股票对比

股指期货：升贴水的两种计算方法

常规的股指期货升贴水计算方法：

股指期货升贴水=期货价格-现货指数价格

这种方法关注的是升贴水的绝对值，适用于短期行情以及市场情绪的判断。

年化股指期货升贴水计算方法：

股指期货年化升贴水=（期货价格-现货指数价格）/距离交割日时间*365

这种方法是对升贴水进行时间加权，统一各个合约之间的期限，适用于对比不同期限长期升贴水水平，常在合约展期过程中使用。

股指期货：分红影响

根据指数编制规则，在股票指数成分股分红时，指数不予修正，指数点数自然回落。而股指由于其远期性质，对分红的预期先行发生回落，所以，分红预期所产生的基差偏离会对实际基差产生误导。所以在实际的横向对比中，往往要剔除分红影响。

因此，股指期货的绝对升贴水应等于期货价格-现货指数价格+未来分红回落点数。

可以通过历史数据、预案以及公告来估算未来指数分红点数。

股指期货：升贴水率特征

股指期货近月合约的贴水率更低，原因在于每月的交割周期，对于短期市场情绪有着过渡反应。

不论是当月合约还是季月合约，升贴水都存在明显的周期性。此外，IF、IH较于IC、IM的升水幅度更强，升水时间更长。

至于IC的贴水幅度远大于IF和IH，更多是指数结构的问题。首先，中证500指数成分中可融券标的的覆盖率要小于沪深300与上证50，这导致中证500指数成分中的个股套保需求无法直接通过融券实现，只能转移至股指期货IC合约上，IC远月合约持仓常年高于IF和IH也反映了这一现象。

其次，沪深300与上证50拥有更丰富的衍生产品，使得相关品种间套利的效率更高，期货与现货价格更紧密。

以上就是怎么查股指期货持仓数据？国内第5个股指期货品种深证100股指期货合约规则解读的详细内容，希望通过阅读小编的文章之后能够有所收获！