中证500指数基金哪家强？

中证500指数基金哪家强

昨天说的是沪深300指数增强基金，今天我们按照这个思路，继续筛选中证500指数。沪深300指数，是两市规模、流动性最大的前300只股票，中证500指数包括的是300之后的301-8......接下来具体说说

132支中证500指数基金，我只选这一支

上篇讲了沪深300指数基金，本篇筛选一支中证500指数基金

中证500指数基金也是持有率很高的一支指数基金，我从天天基金上搜索了一下，显示总共有132支（其中包含几支500信息技术没有剔除），数量也是非常的多，那么我们应该怎样从这132支基金中选出适合自己的那支呢？今天我将我的选择方法和结果告诉大家。

首先我们还是要明白。中证500指数基金也分为以下几种类型， ETF、ETF联接、指数基金、指数增强、lof 等几种类型，如果不懂的话，可以看下我前面的帖子“”，在这里不再详细讲解了。

我们推荐选择的依然是“中证500ETF链接c”类型的基金，因为我们既然买指数基金，就是要最大程度的跟踪指数，ETF链接型基金持仓比例高，相对跟踪误差最小，并且C类费率低，建议持有。下面开始甄别选择。

首先筛选留下6个较大基金公司的中证500ETF链接c基金，如下图

可以看出，均是0费用。

开始分析阶段型业绩，可以看出这一段行情不好，基本一月以内业绩都是负数，近3个月只有易方达中证500是正收益，近6个月和一年都是易方达领先。我们重点关注。

对比近三个月的走势，明显发现易方达中证500遥遥领先

对比近六个月的走势，同样发现易方达中证500遥遥领先

从上面两个对比图发现，易方达中证500指数相对走势较好。

我们具体分析易方达中证500指数

基金全称易方达中证500交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金基金简称易方达中证500ETF联接C基金代码007029（前端）基金类型联接基金发行日期2019年02月25日成立日期/规模2019年03月20日 / 19.858亿份资产规模3.59亿元（截止至：2019年12月31日）份额规模3.4543亿份（截止至：2019年12月31日）基金管理人易方达基金基金托管人工商银行基金经理人余海燕成立来分红每份累计0.00元（0次）管理费率0.15%（每年）托管费率0.05%（每年）销售服务费率0.10%（每年）*高认购费率0.00%（前端）*高申购费率0.00%（前端）*高赎回费率1.50%（前端）业绩比较基准中证500指数收益率×95%+活期存款利率(税后)×5%跟踪标的中证500指数。

通过上面信息，我们可以看到，费率相当的低，可以说是全网最低的费率，真是良心基金。

基金经理也是于海燕，非常不错，不在详细说了。

综合来说，易方达中证500ETF联接C,是比较好的一支指数基金，虽然成立时间也不是很长，但是基金经理经验丰富，费率极低，可以忽略，重要的是基金跟踪误差较小，同类基金中收益相对较高，基金短期、中期、长期都可以持有。

看好中证500，选哪只基金合适？

一、指数介绍

中证500指数是中证指数公司于2007年1月15日发布的一个指数，可以认为， 选取的是市场上除了沪深300成分股外，规模最大、流动性较好的500只股票 ，最开始被认为代表小盘股，现在被认为代表中盘股。

中证500指数的基日是2004年12月31日，基点是1000点。

2004年12月31日以来，中证500指数涨了546.45%，年化11.09%。

如果把每年的分红考虑进来，2004年12月31日以来，中证500指数（500收益）涨了660.99%，年化12.11%。

（1）行业分布

成立之初，中证500指数的权重行业是房地产、基础化工、医药生物、商贸零售。

现在，医药生物成了靠前大权重行业，权重是11.3%，电子、电力设备后来居上，成了第二、第三大权重行业。

基础化工权重将至5.9%，是第六大权重行业，商贸零售权重几乎忽略不计。

（2）业绩

中证500的净利润增速没有出现较大的滑坡，平均20%左右，但波动周期性很明显。

ROE也比较稳定，平均7%。

（3）估值

不同于2012年后沪深300估值下台阶，中证500的估值高点并没受到太大影响，2015年*高也涨到了90倍上下，但之后一蹶不振，*高PE也就35倍。

二、基金

跟踪中证500的指数基金规模有1368亿，占到指数基金总规模的5%，排名第2。

（1）指数基金

2018年之前成立的中证500指数基金有12只。

这次要测评的两只基金：南方中证500ETF联接A(160119)、易方达中证500ETF联接A(007028)对应的ETF都在里面。

收益上，除了农银汇理中证500ETF、易方达中证500ETF，其他的每年都跑赢了中证500。

不过指数基金看的是拟合度， 农银汇理中证500ETF、南方中证500ETF、广发中证500ETF、华夏中证500ETF、国寿安保中证500ETF每年的跟踪误差都在3个点以内。

考虑到除了农银汇理中证500ETF在2017、2019、2020、2021年跑输中证500，2018-2022年的总收益也是它最低，把它排除，剩下的几只都很好。

（2）指数增强基金

2018年之前成立的中证500指数增强基金有15只，加粗的几只都做到了每年都跑赢中证500。

富国中证500指数增强（李笑薇）、建信中证500指数增强（叶乐天）都是老牌中证500指数增强基金，很优秀，不过2018-2022年收益在20%左右，表现没有其他几只40%左右的好。

风险提示：

股票和基金都有风险，投资需谨慎。本号主要是梳理一些知识点，以及自己投基之路上的感悟，看做个人笔记就好，公开主要是方便自己查询，也希望对他人产生那么一些帮助，不构成任何投资建议，所提的基金、股票也不作任何推荐。

另外，文章观点也只代表写文时的想法，可能对，也可能错，未来还可能改变， 欢迎关注【养基者说】（各平台同名）共同探讨~~

老将PK新秀，谁是最强的中证500指数增强基金

昨天说的是沪深300指数增强基金，今天我们按照这个思路，继续筛选中证500指数。

沪深300指数，是两市规模、流动性最大的前300只股票，中证500指数包括的是300之后的301-800名的股票。我们传统意义认为中证500为中盘股。

中证500指数包括的行业比较均衡，前四的行业为工业、原材料、信息技术、医药卫生，占比依次为24.38%、18.68%、11.43%、10.38%。

我们还是按照之前思路，2020年之前成立的中证500指数增强基金，规模小于2000万的就剔除了，共计27只：

还是用两个颜色区分是否跑赢中证500指数，筛选出从2018年连续4年且今年都跑赢指数的基金，还有11只：

这个时间段，都没有更换主要基金经理的，就仅剩下5只：

富国中证500指数增强(LOF)A

长信中证500指数增强A

建信中证500指数增强A

西部利得中证500指数增强(LOF)A

招商中证500指数A

对比一下各阶段的业绩表现：

西部利得基金和长信基金这两只，优势比较明显。

盛丰衍： 基金经理对自己能力的认知是：优选股票最易，风格判断其次，而择时最难；本基金量化策略的特点是分域建模的基本面量化、专注于能力域、量化为舟主观为舵。

宋海岸： 本基金根据股票的基本面情况和市场面情况构建Alpha模型，寻找质地优异、被市场低估的投资标的。综合 Alpha 模型得分、风险模型、交易成本模型，定期优化组合权重，追求超越业绩比较基准的投资回报。

我们看基金或基金经理的量化模型表述，往往都是云山雾绕的。各家的量化模型也各有不同，但我们以结果为导向，谁家能持续不断的取得超额收益，就是优秀的量化增强策略。

这个策略一定是动态调整的，因为市场在变，市场风格在变；根据市场变化调整模型，才能持续和长久。人+模型，才是取得超额收益的关键。

如果你细心，就会发现：一家公司做量化投资的往往是一个团队。那么，无论是主动量化、指数增强，甚至是被动指数，都是同一团队，甚至就是同一个人。比如很多基金经理就同时管理了沪深300指数增强基金和中证500指数增强基金，甚至一些行业指数、主动量化基金也都在同一位基金经理名下。

这样，同家的量化基金，量化策略就有相同或相近的风格。

上篇文章我们提到，指数增强基金的一个特征：机构持有比例较大。

还有一个特征就是，这类基金规模普遍不大。规模小，策略更加灵活，一些打新策略、套利策略也就更加有效。

所以会看到一些规模刚过亿，甚至就几百万的指数增强基金，超额收益会很明显。一旦规模上来后，超额收益就不明显了。

以上就是中证500指数基金哪家强？的详细内容，希望通过阅读小编的文章之后能够有所收获！