乌龙指事件是什么意思？
乌龙指事件是什么意思
013年光大乌龙指事件,简称光大乌龙指事件又叫光大乌龙盘事件，是指发生在中国大陆A股交易市场中的一次交易失误事件。2013年8月16日，光大证券策略投资部的套利策略系统由于设计缺陷......接下来具体说说
何谓“乌龙指” 看完这篇文章你才知道，“乌龙球”什么的弱爆了
世界杯正在如火如荼的进行中，其中不乏有“乌龙球”这种致命失误出现。而在股票，期货市场中，同样也会发生乌龙事件，通常对于这种事件，我们统称它为“乌龙指”。
“乌龙指”是指金融市场交易员、操盘手、投资者在交易的时候，不小心敲错了价格、数量、买卖方向等事件的统称
今天小编针对古今中外著名的“乌龙指”事件进行了一番研究，果然是不看不知道，一看吓一跳，精彩程度直接媲美阿根廷0：3输给克罗地亚的比赛。
下面小编就这些古今中外著名的“乌龙指”事件，做出一个精彩合集，请各位吃瓜群众坐好小板凳，听我一一道来。
最紧张的“乌龙指”
2010年8月3日，国内股市海虹控股（000503）午盘表现很强势，一位投资者本欲在其涨停前以10.04元买进8444手该股票，但是在操作时却误买了（000530），使一向处于弱势清算的“000530”（大冷股份）突然大涨9.25%。为此，有人专门为这位投资者算了一笔账：10.04元买进8444手，以大冷股份前一日收盘价9.55元计算，这笔投资当日亏掉了41.38万元，“吃亏”幅度达4.88%。此时此刻小编很想给这位投资者递过一个麦克，让他说出心中的故事。
时间最短争议较多的“乌龙指”：上证50股指期货主力合约IH1703
这个“一秒钟”的“乌龙指”就是3月14日发生的精彩故事。让我们将时间回放到2017年3月14日14时25分48秒，话说在这千钧一发的“一秒钟”内，上证50股指期货主力IH1703合约价格从2348瞬间打到2128.6，直逼跌停位!而且，在这千钧一发的“一秒钟”内接连发生两笔交易：前半秒IH1703合约以2128.6的价格成交35手，后半秒以2317.2的价格成交49手。成交价格下一秒，即14时25分49秒恢复为正常报价2324.4，之后价格基本回升到此前水平。
吃瓜群众眨下眼睛的功夫，上证50股指期货主力合约IH1703已经从“乌龙指”悬崖勒马了。好在本次成交量不大，对市场影响甚微。但是本次“乌龙指”事件颇具争议，先是有市场人士站出来说这肯定是“乌龙指”事件，立马有期货公司交易部人士跳出来否定，说这就是因为市场交易太少造成的“钓鱼单”事件，但是最有发言权的中金所目前还没发话，所以我们就耐着性子等几天，看官方定论怎么说吧。
A股最贵“乌龙指”：光大证券
2013年8月16日上午11时05分-07分，天量资金瞬间杀入，沪指直线飙升100点，石化双雄和银行等众多权重股均现大单成交，多达59只权重股瞬间封涨停，惊现史上绝无仅有的“秒杀”行情。A股大盘指数上蹿下跳，惊呆吃瓜群众的同时，无数跟风追涨的机构、股民及重仓该股的基金纷纷“躺枪”。
中午，光大证券宣布停牌，并承认自营业务操作出现问题，导致股市暴涨。经查，光大证券因程序错误以234亿元的巨量资金申购股票，累计申报买入234亿元，实际成交72.7亿元。据光大证券当年半年报显示，自定损失为1.94亿，但这仅是财报上的一个数字。因“乌龙指”事件影响恶劣，光大证券复牌直接一字跌停，一周之内暴跌18.81%，市值缩水约78亿元左右。到这还没完，证监会以内幕交易为由，对光大证券做出行政处罚，没收及罚款达5.2亿元。
笔者粗略一算，“乌龙指”事件造成光大证券直接或间接损失超80亿元，堪称A股最贵“乌龙指”。事后，“乌龙指”事件直接责任人、策略投资部负责人杨剑波被暂停职务，并协助监管部门调查。光大证券“缺陷”订单执行系统供应商上海铭创软件技术有限公司关闭官网。
收益*高“乌龙指”：海尔认沽权证
2007年3月8日，南京某股民观看大盘，恰巧看到海尔认沽权证出现1厘钱的成交价格，于是花820元果断买入82万份，不料交易达成。而当日海尔认沽权证收盘价为0.7元，该股民不费吹灰之力，820元投资秒变56万元，一天就炒出了700倍收益，简直羡煞旁人!
因权证二级市场上的交易价格大幅高于市价，之前从未有人挂过按市价委托的单子，故该笔交易被业内解读为某个“倒霉蛋儿”卖家手误造成的“乌龙指”，而南京这位股民则是一位十足的幸运儿，守株待兔就获得了700倍高收益。
两次触发熔断机制的“乌龙指”：上证50ETF
2015年2月11日13时3分10秒-12秒，中信证券对50ETF购4月2400合约申报12笔卖单，申报价格从0.001元-0.0014元，每笔10张，共120张。最终共成交100张，其中90张成交价格在0.0988元-0.1024元之间，最后10张成交价格为0.001元，触发熔断机制。
所谓“无巧不成书”，在同一时间，中信证券也对50ETF购4月2450合约以0.001元价格申报11笔卖单，每笔10张，共110张。最终共成交80张，其中76张成交价格在0.0798元-0.0828元之间，最后4张成交价格为0.001元，再次触发熔断机制。
据测算，由于中信证券这两个合约大幅偏离理论价值的报单，交易对手的买单瞬间收获了约1.3万元的浮盈。
内陆股市“乌龙指”频发的同时，台*同胞也坐不住了，“乌龙指”戏码分分钟上演。
台*富邦证券“乌龙指”事件
2005年6月28日，台*第二大证券经纪商富邦证券发生“乌龙指”，一名交易员因输错指令误将8000万元(台币，下同)买单放大100倍，导致客户美林以涨停板价格买进282只一篮子股票，交易总金额约80亿元。突如其来的巨额交易，使台*股市加权指数由6284点急速拉升至6342点，8分钟内上涨0.92%，200多只股票直接涨停!
事后，富邦证券立刻展开“急救”措施，进行市场冲销(即当天卖出)。但买入容易卖出难，至当日收盘仅冲销卖出10亿元股份，近70亿元股份犹如烫手山芋令富邦证券坐卧难安。据估计，此次错误交易给富邦带来的损失逾4亿元。
说完台*同胞的故事，我们把眼光再向外拓展一下，看看国外那些被写入史册的“乌龙指”事件吧。
美国交易员“乌龙指”引发道指千点暴跌
2010年5月6日下午2时47分左右，一名交易员在卖出股票时突然手误，将百万(million)敲成十亿(billion)，导致三大股指之一的道琼斯指数从10458点瞬间跌至9869.62点，与前一交易日收盘相比暴跌998.5点，这是历史上道琼斯指数第二大单日波幅，也使美股市场一度蒸发市值约1万亿美元。
该“乌龙指”触发整个交易市场雪崩式抛盘，交易系统的技术缺陷又对这场混乱发挥了推波助澜的作用。在当日交易结束后，美国各主要交易所紧急召开电话会议商讨应对策略，并决定取消部分异常交易。有传言称该错误交易由花旗集团的某位工作人员导致，但遭到了花旗集团的否认。
无论如何，该“乌龙指”事件令亲历过的华尔街巨头至今心有余悸，它给华尔街乃至整个美股市场留下异常深刻的印象，深刻到足以让本次“乌龙指”事件被载入史册。
日本瑞穗证券“乌龙指”事件
2005年12月8日上午开盘不久，日本大型证券公司瑞穗证券公司的一名经纪人，因错将J-Com公司的交易指令“以61万日元的价格卖出1股”，输入成“以每股1日元的价格卖出61万股”，该错误指令于9时30分发出，J-Com公司的股票价格随之快速下跌，待证券公司意识到错误时，55万股股票的交易手续已经完成。
“乌龙”不是搞错的意思吗？古人：曾经指龙，现在是常见的小动物
经常看球的朋友，常听说“乌龙球”；痴迷炒股的朋友，也经历过“乌龙指”事件；在平时生活中“**话、弄错事”，我们常说“摆乌龙”；看过影视电影里的《乌龙院》，也喝过香气浓郁的乌龙茶。不禁要问，何为“乌龙”？它源自哪里？是传说中的龙吗？
从语言的角度说，现代乌龙来历大约是这样的：英语“own goal”（自己打进本方球门的球）与粤语的“乌龙”一词发音相近，而粤语“乌龙”有“搞错、乌里巴涂”等意思，大约在上个世纪六、七十年代，香港记者便在报道中以“乌龙”来翻译“own goal”。
那么“乌龙”一词有什么典故呢？
乌龙本意就是黑色的龙，是传说中的神兽，通体黑色，是一种降临灾难的瘟神。乌龙之所以现在演变成搞错、做糊涂事的代名词，是源自一个“摆乌龙”的广东民间传说：说的是久旱之时，人们祈求青龙降下甘露，以滋润万物，可不曾想，青龙没盼来，却把黑龙等来了，暴雨越下越大，导致洪水泛滥成灾，反而给人们带来了巨大的灾难。所以到现在，就有做出了与本意相违背，或者适得其反的意思。
但龙仅仅是上古传说中的神兽，“乌龙”在古代真正的含义是指忠心耿耿的狗。
根据《太平广记》记载：唐初道士韦善俊（药王）的一条狗名叫“乌龙”，后来韦善俊将要得道成仙，他的黑狗也跟着化龙，韦善俊便骑上黑龙升天了，真是“一人得道，鸡狗升天”啊！现在的湖南省邵阳市邵东县双凤乡贺家岭还有一座黑狗山，相传是那条黑狗的出生地。《搜神记》也有记载：传说晋时会稽有个叫张然的养一条黑狗，名字叫乌龙，家里的奴仆与张然的妻子私通，还想要密谋杀张然，乌龙咬伤这奴才，救下主人。
那么，充其量“乌龙”也就是黑狗的名字而已，怎么证明乌龙就是黑狗呢？
其实“乌龙”是“乌尨”的误写，明朝的郎瑛在他的《七修类稿》就予明确解释。他引用《国风》中的“无感我帨兮，无使尨也吠”和 《尔雅》中的“尨，狗也”，“尨”字也读lóng，汉代以后使用频率很低，所以他认为药王韦善俊的狗和助主杀奴的义犬其实都是“乌尨”，后人弄错，误写成“乌龙”，所以才成了黑狗的名字，实际上“乌尨”本来就是指黑狗。
另外，白居易有诗：“乌龙卧不惊，青鸟飞相逐。”另李商隐也有诗：“遥知小阁还斜照，羡杀乌龙卧锦茵。”这里的“乌龙”均指的是狗，我想两位大诗人身边真要是趴只龙，他也没心思吟诗吧！
2013年光大乌龙指事件
2013年光大乌龙指事件 ,简称 光大乌龙指事件 又叫 光大乌龙盘事件 ，是指发生在中国大陆A股交易市场中的一次交易失误事件。2013年8月16日，光大证券策略投资部的套利策略系统由于设计缺陷出现故障，出现价值234亿元人民币的错误买盘，成交约72亿。当日，上证综指一度上涨5.96%，中石油、中石化、工商银行和中国银行等权重股盘中一度涨停 [1][2] 。虽然其后公司沽出ETF与股指期货，依然对当日中国A股市场造成巨大冲击，并为公司带来1亿9千4百万人民币的损失
背景
当时光大证券总部策略投资部位于上海市新闸路1508号静安国际广场八楼。成员16人，均有国际投行海外工作背景，曾在汇丰、渣打、里昂证券、巴克莱银行、安盛、德意志银行等公司工作过。内部分设机构销售、交易、信息技术、财务和风控等小组，风控成员曾任职于野村证券伦敦和香港分部，2008年金融危机时曾参与野村证券所有资产类别交易业务的市场风险控制。部门实行扁平化组织管理，除总经理外全部人员平级 [5] 。但其交易、IT、风控都只依赖本部门内部的自我控制。截至2013年8月，该团队累计交易场外期权近100亿元。光大证券2012年年报显示策略投资业务实现收入1.24亿元。
部门负责人是重庆人杨剑波时年36岁，1998年上海财经大学毕业后留学曼彻斯特大学取得计量金融学位，2005年加入光大证券，2009年筹办策略投资部。事件的直接负责人郑东云时年30多岁，曾是台*宝来证券的做市商团队的首席ETF交易员，有十年的ETF交易从业经验，并连续多年成为台*ETF交易量靠前名。
当时策略投资部使用的交易软件中，前端订单生成系统是由光大证券开发设计，订单执行系统则外包给上海铭创软件技术有限公司。事件发生前，公司内部会议曾讨论加强IT和风控的共同管理，但未有任何决定。而曾打算引入的两名金融IT专家，也因年薪问题未有获得通过。有消息指，策略投资部与其他部门关系不太融洽，为控制风险杨剑波曾多次申请由其他部门对策略投资部的中后台业务提供支持遭到拒绝。是次事件发生后，光大证券内部不少人向媒体透露对策略投资部不利的错误消息。
事件发生前，光大证券曾计划杨剑波组建香港专业交易子公司，开拓境外和跨境复杂衍生品业务。
事件经过
2013年8月16日9点41分，资深交易员郑东云分析判断180ETF出现套利机会，通过套利策略订单生成系统发出靠前组180ETF成分股的订单合共171笔委托，委托金额不超过200万元。由于其中三只股票当天停牌，为确保套利策略的拟合度，10点13分郑东云发出第二组买入订单102笔委托，委托金额不超过150万元。11点02分郑东云发出了第三组买入180ETF成分股的订单177笔，委托金额合计不超过200万元。其中有24只股票未成交，郑东云向程序员崔运钏请教，尝试使用系统中的“重下”（重新下单）功能对未成交的股票自动补单，崔运钏在交易员电脑上演示按下“重下”按钮后，系统显示补单买入24只股票被执行，但事实上程序实际执行的指令为“买入24组ETF一篮子股票”而非仅仅只是24只。程序在没有监控系统防止异常大笔交易的情况下，2秒内瞬间生成2万多笔委托订单。其中6413笔委托直接发送到交易所，成交72.7亿元人民币。此时策略投资部除两名交易员外尚未发现，甚至还在讨论是哪一家证券公司出现问题，该部门的负责人杨剑波正在接待来自其他机构的来访。郑东云已指示在靠前时间联系杨剑波，并依据相关规定紧急调用账户内所有期货保证金卖空股指期货对冲买入的巨量股票。
11点07分，上海交易所电话询问光大为何下出巨单，咨询是否要对冲大约1万张左右的头寸，公司内多个部门均称不知情，直至问到办公室主任兼计财部总经理沈诗光，才判断到是策略投资部问题。沈诗光致电杨剑波时他尚未知道是自己部门出现问题。11点10分郑东云指示相关人员向杨剑波汇报错单情况，杨剑波才通过沈诗光报告公司管理层。截至当日中午收盘（11点30分）光大累计申报买入股票234亿元，实际成交72.7亿元，累计用于对冲风险敞口卖出的股指期货空头合约共253张。而据杨剑波事后称，如果不是保证金不足，上午交易时段可以做出几千张股指期货合约以对冲。而上午交易员的紧急处理方式普遍受到海外资深交易员的一致肯定。
此时外界媒体已经将消息传开，21世纪经济网（《21世纪经济报道》的网站）报道事件并被新浪微博等渠道转发，当时被怀疑的是光大证券的自营部门。光大证券的董秘梅键在自己尚未向公司内部求证的情况下，习惯性地向记者否认事件发生。
中午休息时段，公司召开紧急会议，总裁徐浩明、总裁助理杨赤忠、证券投资部总经理汪沛、计划财务部兼办公室主任沈诗光、策略投资部杨剑波到会。会议确定事故原因后随即讨论必须筹集72亿元资金完成下周交割。12点后上交所以及上海证监局机构处人员也到场处理。
下午13时开盘后，光大策略投资部将已买入的股票申购成上证50ETF以及上证180ETF在二级市场上卖出，同时逐步卖出股指期货IF1309、IF1312空头合约共7000多张。13时到14时22分之间，杨剑波与中金所多次电话确认对冲大约1万张左右的头寸。临近收盘公司发现以金额计多对冲了200张股指期货合约，交易员对此平仓处理。截至当日全天收盘，光大证券实际损失约为1.94亿元。曾有传闻称，光大证券向上交所申请当日交易作废，但收盘后上交所称“本所今日交易系统运行正常，已达成的交易将进入正常交收环节”。
据事后统计，下午交易时段策略投资部总共卖出50ETF、180ETF金额约18.9亿元，其累计用于对冲而卖出的股指期货合约共计6877张，其中IF1309、IF1312空头合约分别为6727张和150张，加上上午卖出的253张IF1309空头合约，全天用于对冲而新增的股指期货空头合约总计为7130张。
调查及处罚
8月18日光大证券召开新闻发布会上解释事故原因为策略投资部使用的套利系统发生逻辑判断失误，订单生成系统发出下单委托后，订单执行系统在150秒内没有反馈回报，生成系统就会认为前面的操作未执行而重新执行，导致前端不断地重复生成新的订单推送至后端。公司自称已通过自有资金、变现部分证券类资产等措施保证交易正常清算交收。
8月20日，光大证券非金融企业债务融资工具主承销业务被中国银行间市场交易商协会叫停，直至2014年2月11日才恢复。
据中国证监会调查，订单生成系统中ETF套利模块的设计由策略投资部交易员提出，由该部门一名程序员参与开发和测试。重下功能用于未成交股票的重新申报，而且在设计程序时，“买入个股函数”被写错为“买入ETF一篮子股票函数”，导致按下按键后会出现委托数量会呈级数放大的问题。系统2013年3月开始开发，6月至7月开发完成，在7月29日就投入实盘运行，重下功能从未在实际使用中启用。而订单执行系统将市价委托订单的股票买入价格默认为“0”，以及设计公司自行增加拆单功能，导致巨量报单可以顺利通过内部账户额度的限制。
中国证监会事后认定，光大证券在8月16日公开披露错单前，通过**卖出ETF、卖空股指期货等的获利7414万元，及披露后继续卖空避险获利1307万元合计8721万元为非法获利。对此没收光大证券违法所得8421万元，处以五倍罚款5.2亿元人民币。对徐浩明、杨赤忠、沈诗光、杨剑波终身禁止进入证券市场，处以60万元罚款。梅键罚款20万元，并暂停审批光大证券新业务。但事件不存在操纵市场行为。
以上就是乌龙指事件是什么意思？的详细内容，希望通过阅读小编的文章之后能够有所收获！
