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文/檀小柒
这几天有两张图火了，引来一堆公众号开喷。
一张是有人投诉买了某银行的理财产品亏了，要银行赔付本金和利息；
另一张是“代销季季开1号”银行理财产品，一眼看过去，我勒个去，亏了4.42%！
小柒去扒了这两款产品，看完挺生气的。
不过，我气的不是银行，是那些不良自媒体，为了表现出和粉丝同一个战壕，博取信任感，对着银行就是一顿乱喷，歪曲事实！
今天的文章，看完也许你会指责小柒竟然不帮亏钱的人说话。但是，如果我今天顺着大家的毛去撸，檀香们以后只会亏得越来越多。
骂就骂吧，我必须说实话！
在大家眼里，银行是“安全、保本”的代名词，买的理财产品一个子都不能亏。
可现在亏了4个多点，理财经理是不是没有能力管理好我们的血汗钱？还是拿去违约炒股了？我要投诉，要你们立刻退出我所有的钱，并且赔偿损失！
亏钱了焦虑、愤怒可以理解，但都2020年了，大时代变了！也都是成年人了，对自己的钱负点责任好吗。
买件几百块钱的衣服，都要花几个小时货比三家，拿几万几十万的钱出去投资，3秒钟就搞定。亏钱了就到网上曝光，骂银行欺骗客户，赔钱，必须赔钱！
不了解大环境、弱者有理的思维，只会让你以后亏钱成为常态，小柒很想矫正这种心理。
是不是这两家银行店大欺客，我们拿客观事实说话。
先看下“代销季季开1号”到底亏了多少。
某些公众号只给你截了近1个月年化-4.42%的图，然后大骂银行让你亏钱还要收管理费，巴拉巴拉的。
可真相是什么呢？
“-4.42%”并不是说跌了这么多，只是“把一个月的下跌放大到整个年度的下跌，即把绝对数值放大了12倍。”
在同一张图片的下方，是产品的单位净值0.9997。实际上，近一个月以来，净值只是跌了0.34%。
而5月份，债券型指数基金跌了0.74%，有些债券基金都跌出翔来了。
对比之下，这款产品的跌幅真的不多。
再看看市面上其他银行理财产品的收益。
这里引用21世纪经济报整理的数据，除了上述两家银行，还有工行、建信理财、中信理财等机构的20余只银行产品，最新份额净值都＜1，大多是刚成立不久的固收类产品。
（图片来自：21世纪经济报）
所以，银行理财产品净值下跌，不是个案，而是现在整个市场就这鸟样。
你也会说，不管是不是个案，总归是亏了嘛，以前买理财产品都不会亏，现在怎么就亏了呢，还不是银行不给力。
不是银行不给力，是以前亏钱了，银行割自己的肉来满足你，出资兜底兑付；
现在要打破刚兑，监管不准银行再兜底兑付，对于盈亏，投资者要“买者自负”。
资管新规后，银行理财开始向净值型转变。
净值型产品和基金很像，产品收益跟净值有关，价值每天都会变化，可能上涨、也可能下跌。
比如说，产品刚成立的时候，净值是1元，你买入后，如果净值涨到1.1元，你就赚钱了；要是跌到0.9，你就亏钱了。
每一天是赚钱还是亏钱，实时更新，直接体现在你的收益里。
如果市场行情不好，出现剧烈波动，净值下跌，你的账面就亏钱了（浮亏）。
而从4月开始，十年期国债收益率节节攀升，加上各项经济数据好转，债券市场经历了近两年来的猛烈大调整。（其中的逻辑可以点这篇文章看看《最稳健的投资 却跌出股票的痛感！》）
这些个银行理财产品，主投的就是债券，很多也正好在近几个月成立，赶上债券市场的大跌，净值就跟着下跌了。
今年5月，纯债基金平均单位净值增长率为-0.6%，指数型债基的为-0.99%。
同样是买债券，亏损的这两个银行理财产品，可比债券基金强太多了。
就是因为大家习惯了银行的刚兑，只要理财产品一亏钱，就会大闹、不上新闻不罢休。
但是，希望今天之后，大家可以记住：银行已经被监管提鞭子逼着打破刚兑，不再保本保收益了。
以前说“不保本”，那是说说而已，最后还是偷偷地给你垫了。现在动真格了，说不保本就不保本。
小柒也仔细看了这两款产品的风险提示，赤裸裸地写着“非保本浮动收益”、“投资者可能会因为市场变动等而蒙受损失且不设止损点”。
白纸黑字写着，也没人按着你头去买，告你也告不赢。
未来，净值型产品会越来越多，买银行理财产品出现浮亏会是正常现象（但长期还是稳的）。
大势所趋，你只能适应趋势，多学点理财知识，投资前好好看看产品投向、风险提示，别看是银行的理财产品就闭着眼睛买，亏钱了就投诉。
弱者有理的闹法，一点都不酷。
